2月2日，微軟、谷歌、亞馬遜2023年的“成績(jī)單”皆已出爐。從財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)來看，三家云計(jì)算大廠業(yè)績(jī)皆實(shí)現(xiàn)了大幅增長(zhǎng)，生成式AI化身核心驅(qū)動(dòng)力有力提振了市場(chǎng)對(duì)于云計(jì)算板塊的信心。這透露出一個(gè)信號(hào)：全球云市場(chǎng)正快步走向“暖春”。

云大廠同迎“豐收年”

伴隨云計(jì)算戰(zhàn)略價(jià)值在全球范圍內(nèi)的持續(xù)提升，全球各國(guó)都在加大云計(jì)算投入與應(yīng)用。根據(jù)Gartner的最新預(yù)測(cè)，2024年全球最終用戶在公共云服務(wù)上的支出預(yù)計(jì)將增長(zhǎng)20.4%，達(dá)到6788億美元，高于2023年的5636億美元。中商產(chǎn)業(yè)研究院分析師預(yù)測(cè)，2024年全球云計(jì)算市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到7246億美元，增速為17.8%，2026年增至10134億美元，增速為18.7%。

受益于全球云市場(chǎng)整體回暖趨勢(shì)，云大廠共同迎來了一個(gè)“豐收年”。1月31日，微軟和谷歌同時(shí)公布了2023年財(cái)報(bào)。從財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)來看，微軟已重回高速增長(zhǎng)狀態(tài)。2023年全年（對(duì)應(yīng)微軟2023財(cái)年Q2-2024財(cái)年Q2）微軟營(yíng)收2275.83億美元，同比增長(zhǎng)11.51%，超華爾街分析師預(yù)期。2023年第四季度（對(duì)應(yīng)微軟2024財(cái)年Q2），微軟營(yíng)收達(dá)620.20億美元，同比增長(zhǎng)18%，這是微軟單季營(yíng)收首次突破600億美元大關(guān)。

谷歌營(yíng)收雖不及預(yù)期，但也在穩(wěn)步增長(zhǎng)。整個(gè)2023年谷歌營(yíng)收3074億美元，同比增長(zhǎng)8.68%；2023年四季度谷歌營(yíng)收達(dá)863.10億美元，同比增長(zhǎng)14.50%。這一增速與前兩年疫情期間的兩位數(shù)增長(zhǎng)仍有較大差距，但已逆轉(zhuǎn)了上半年的頹勢(shì)，出現(xiàn)回暖。

2月2日，亞馬遜發(fā)布2023財(cái)年第四季度及全年財(cái)報(bào)。報(bào)告顯示，2023財(cái)年，亞馬遜的營(yíng)收為5748億美元，同比增長(zhǎng)12%；運(yùn)營(yíng)利潤(rùn)為369億美元，與上年同期相比增長(zhǎng)逾3倍；凈利潤(rùn)扭虧為盈，達(dá)到304億美元，2022財(cái)年凈虧損27億美元。其中，第四季度凈營(yíng)收為1699.61億美元，同比增長(zhǎng)14%；凈利潤(rùn)為106.24億美元，與上年同期相比增長(zhǎng)逾3倍。

微軟智能云：生成式AI效果拉滿，但有更高預(yù)期

在過去的一年，生成式AI在整個(gè)云計(jì)算發(fā)展史上涂抹上了濃墨重彩的一筆。業(yè)內(nèi)人士普遍認(rèn)為，生成式AI正在讓大家重新認(rèn)識(shí)云的價(jià)值。如果說大模型是露出海面上方的冰山一角，那在海面下方，則需大量的基礎(chǔ)服務(wù)支撐，如芯片、數(shù)據(jù)庫(kù)、服務(wù)器等。可以說，生成式AI激活了整個(gè)云計(jì)算產(chǎn)業(yè)鏈。

微軟近五年財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)匯總

微軟的業(yè)績(jī)顯示，其已找到了將AI轉(zhuǎn)換為營(yíng)收的方法。財(cái)報(bào)顯示，微軟智能云業(yè)務(wù)四季度營(yíng)收同比增長(zhǎng)20%至258.8億美元，超過市場(chǎng)預(yù)期的253億美元，在微軟三大核心業(yè)務(wù)部門中增速表現(xiàn)最好。其中，微軟智能云Azure和其他云業(yè)務(wù)營(yíng)收同比增長(zhǎng)30%，增速高于前三個(gè)財(cái)季和市場(chǎng)預(yù)期。

微軟將GPT落地到Microsoft 365、Bing搜索、Windows操作系統(tǒng)、Azure智能云等一系列拳頭產(chǎn)品，目前已開始獲得回報(bào)，帶來了用戶和銷售額增長(zhǎng)。微軟負(fù)責(zé)投資者關(guān)系的副總裁布雷特·伊弗森（Brett Iversen）坦言：“微軟云平臺(tái)Azure本季度增長(zhǎng)率有6個(gè)百分點(diǎn)歸功于AI，是第一季度3個(gè)百分點(diǎn)的兩倍?！贝饲捌涫兄祪啥瘸^蘋果，還首次突破3萬億美元，成為全球“新晉股王”。

不過，市場(chǎng)顯然對(duì)其有著更高的預(yù)期。有分析稱，雖然微軟云業(yè)務(wù)增速繼續(xù)回升，但幅度并不明顯，顯示企業(yè)客戶仍保持相對(duì)謹(jǐn)慎支出。微軟最新盤中和盤后股價(jià)均出現(xiàn)了下跌，或反映出投資者對(duì)此的不滿。

谷歌云：首次扭虧為盈，但依然壓力重重

作為微軟的主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，谷歌云業(yè)務(wù)的回暖略有延遲。去年第三季度，在整體市場(chǎng)出現(xiàn)回暖勢(shì)頭，微軟觸底反彈等情況下，谷歌云業(yè)務(wù)增速繼續(xù)走低至22%。直到第四季度才實(shí)現(xiàn)營(yíng)收92億美元，同比增長(zhǎng)26%，運(yùn)營(yíng)利潤(rùn)達(dá)到近9億美元，這也是其自去年第一季度首次扭虧后持續(xù)保持盈利增長(zhǎng)。

谷歌近五年財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)匯總

谷歌CEO桑達(dá)爾·皮查伊同樣表示，這是由于通用人工智能驅(qū)動(dòng)下的云業(yè)務(wù)需求增加，并且正在持續(xù)提高對(duì)云業(yè)務(wù)收入的貢獻(xiàn)比例。

然而值得一提的是，微軟智能云的體量已經(jīng)是谷歌云的近3倍。從整體業(yè)務(wù)板塊來看，微軟智能云業(yè)務(wù)占總體營(yíng)收達(dá)到42%，已成為微軟最大營(yíng)收板塊。而谷歌依然以廣告為核心業(yè)務(wù)支撐，占其總收入的88%。

谷歌四季度廣告收入盡管達(dá)到了655億美元，但這一數(shù)字仍不及分析師預(yù)期的658億美元，導(dǎo)致谷歌A類普通股價(jià)在盤后交易中大跌5.7%，市值蒸發(fā)1088億美元。從側(cè)面表明，微軟將生成式AI落地搜索等業(yè)務(wù)，對(duì)谷歌賴以為生的廣告搜索業(yè)務(wù)造成了不小的壓力。

亞馬遜云科技AWS：被甩出一段距離，但保持謹(jǐn)慎態(tài)度

相較于前二者，亞馬遜云科技AWS在這波生成式AI浪潮中被甩出了一段不小的距離。2023財(cái)年，AWS營(yíng)收為908億美元，與2022財(cái)年相比僅增長(zhǎng)了13%；運(yùn)營(yíng)利潤(rùn)為246億美元，與2022財(cái)年相比僅增長(zhǎng)了7.3%。第四季度，AWS營(yíng)收為242.04億美元，已被微軟超越。

亞馬遜近五年財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)匯總

與微軟、谷歌類似，亞馬遜也在積極嘗試將生成式AI的相關(guān)技術(shù)融入旗下的AWS云計(jì)算服務(wù)中，在基礎(chǔ)模型、計(jì)算增強(qiáng)、存儲(chǔ)和網(wǎng)絡(luò)等方面取得了一系列積極進(jìn)展。在財(cái)報(bào)公布前的早些時(shí)候，亞馬遜宣布正在測(cè)試一個(gè)名為Rufus的生成式人工智能購(gòu)物助手，并強(qiáng)調(diào)該助手“接受了與亞馬遜所有產(chǎn)品目錄和購(gòu)物輔助功能等相關(guān)的培訓(xùn)”，并與一部分使用亞馬遜移動(dòng)應(yīng)用程序的重點(diǎn)客戶進(jìn)行了合作測(cè)試工作。但不可否認(rèn)的是，它在布局生成式AI方面走的慢了些。

亞馬遜首席執(zhí)行官Andy Jassy 表示，生成式人工智能的收入仍然相對(duì)較小，但他預(yù)計(jì)人工智能開發(fā)有潛力為其云業(yè)務(wù)帶來數(shù)百億美元的收入。2024年公司資本支出將增加，很大程度上是由于其人工智能業(yè)務(wù)的擴(kuò)張。

亞馬遜首席財(cái)務(wù)官Brian Olsavsky對(duì)AWS今年的增長(zhǎng)速度表示樂觀。他表示，人們對(duì)亞馬遜AWS云服務(wù)，以及AWS平臺(tái)上的生成人工智能產(chǎn)品似乎非常感興趣?！拔覀冮_始看到客戶減少他們的成本優(yōu)化工作，并將討論更多地轉(zhuǎn)移到重新參與他們近年來可能擱置的云遷移趨勢(shì)上?！?/p>

但同時(shí)他也指出，將繼續(xù)對(duì)新投資采取謹(jǐn)慎態(tài)度，并不認(rèn)為2024 年是“效率型的一年”。

全球云計(jì)算正邁入成熟期

無論從全球市場(chǎng)發(fā)展趨勢(shì)，還是從位于全球前五的云大廠財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)來看，整個(gè)云計(jì)算產(chǎn)業(yè)正在邁入成熟期。以ChatGPT為代表的生成式人工智能大模型熱潮引爆智能算力需求，催生模型即服務(wù)（MaaS）的全新商業(yè)模式，推動(dòng)云計(jì)算服務(wù)模式向算力服務(wù)模式演進(jìn)，有望開啟云計(jì)算產(chǎn)業(yè)發(fā)展新周期。

Gartner副總裁分析師Sid Nag表示：“云計(jì)算已經(jīng)變得不可或缺。這并不意味著云創(chuàng)新可以停止甚至減緩。云提供商的形勢(shì)正在發(fā)生轉(zhuǎn)變，因?yàn)樵颇Ｐ筒辉衮?qū)動(dòng)業(yè)務(wù)成果，而是業(yè)務(wù)成果塑造云模型?！?/p>

Nag補(bǔ)充說：“例如，考慮到所需基礎(chǔ)設(shè)施的規(guī)模，部署生成式AI服務(wù)的企業(yè)需要公共云。為了有效地部署，這些企業(yè)將要求云提供商解決與成本、經(jīng)濟(jì)、主權(quán)、隱私和可持續(xù)性相關(guān)的非技術(shù)問題。隨著生成式AI的普及，支持這些需求的超大規(guī)模企業(yè)將能夠抓住一個(gè)全新的收入機(jī)會(huì)。”

Canalys副總裁Alex Smith發(fā)表了類似的觀點(diǎn)。他表示：“生成式AI為渠道合作伙伴在新的業(yè)務(wù)增長(zhǎng)領(lǐng)域開拓了大量機(jī)會(huì)。頭部云廠商及其合作伙伴可以在加強(qiáng)自身AI能力的同時(shí)，通過識(shí)別對(duì)AI解決方案有需求的客戶并為其提供全面的AI相關(guān)產(chǎn)品和服務(wù)組合，來抓住這一指數(shù)級(jí)的增長(zhǎng)機(jī)遇，滿足不斷演變的需求?！?/p>

責(zé)任編輯：宋婧